Art. 208. W zakresie nieuregulowanym odmiennie w niniejszym dziale,
przepisy dotyczące funduszy stosuje się odpowiednio do subfunduszy. W przypadku
gdy przepisy ustawy wymagają podjęcia określonych czynności przez subfundusz,
czynności te podejmowane są odpowiednio przez fundusz krajowy z wydzielonymi
subfunduszami albo przez fundusz zagraniczny z wydzielonymi subfunduszami.

Art. 208a. 1. Połączenie wewnętrzne wymaga zgody Komisji. Z wnioskiem
o udzielenie zgody występuje towarzystwo.
2. Do wniosku, o którym mowa w ust. 1, załącza się statuty, prospekty
informacyjne oraz kluczowe informacje dla inwestorów funduszy biorących udział
w połączeniu.
3. Komisja odmawia udzielenia zgody, o której mowa w ust. 1, jeżeli planowane
połączenie jest sprzeczne z przepisami prawa lub postanowieniami statutu funduszu lub jeżeli dokumenty załączone do wniosku nie są zgodne z przepisami prawa lub stanem faktycznym.

Art. 208b. 1. O zamiarze połączenia towarzystwo ogłasza w sposób wskazany
w statutach łączących się funduszy, niezwłocznie po uzyskaniu zgody Komisji na
połączenie.
2. Ogłoszenie o zamiarze połączenia:
1) wskazuje fundusz przejmujący i fundusz przejmowany;
2) wskazuje dzień, od którego fundusz przejmowany zaprzestanie przyjmowania
wpłat na nabycie jednostek uczestnictwa oraz zleceń nabycia i odkupienia
jednostek uczestnictwa;
3) wskazuje termin, po upływie którego fundusz przejmowany nie będzie zbywał
i odkupywał jednostek uczestnictwa; termin ten nie może być krótszy niż miesiąc
od dnia ogłoszenia;
4) zawiera treść statutu funduszu przejmującego.
3. Od dnia ogłoszenia o zamiarze połączenia:
1) towarzystwo nie pobiera opłat za odkupienie jednostek uczestnictwa funduszu
przejmowanego i funduszu przejmującego;
2) do funduszu przejmowanego nie stosuje się art. 246.
4. Zlecenia nabycia i odkupienia jednostek uczestnictwa złożone od dnia,
o którym mowa w ust. 2 pkt 2, nie podlegają realizacji.
5. Termin między dniem, o którym mowa w ust. 2 pkt 2, a dniem przydziału,
o którym mowa w art. 208c ust. 1 pkt 1, nie może być dłuższy od dłuższego
z terminów wskazanych w statucie funduszu przejmowanego zgodnie z art. 90 ust. 1.

Art. 208c. 1. W pierwszym dniu po upływie terminu, o którym mowa w art. 208b ust. 2 pkt 3, towarzystwo:
1) przydziela uczestnikowi funduszu przejmowanego jednostki uczestnictwa
funduszu przejmującego w liczbie wynikającej z podzielenia iloczynu liczby
jednostek uczestnictwa funduszu przejmowanego posiadanych przez tego
uczestnika i wartości aktywów netto funduszu przejmowanego przypadających
na jednostkę uczestnictwa w dniu poprzedzającym dzień przydziału przez
wartość aktywów netto funduszu przejmującego przypadających na jednostkę
uczestnictwa w tym funduszu w dniu poprzedzającym dzień przydziału;
2) składa do sądu wniosek o wykreślenie funduszu przejmowanego z rejestru
funduszy inwestycyjnych; do wniosku towarzystwo dołącza zgodę Komisji,
o której mowa w art. 208a ust. 1.
2. Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku
albo jego uzupełnienia.

Art. 208d. 1. Przydział, o którym mowa w art. 208c ust. 1 pkt 1, następuje przez
wpisanie do rejestru uczestników funduszu przejmującego uczestnika funduszu
przejmowanego oraz liczby przydzielonych mu jednostek uczestnictwa funduszu
przejmującego.
2. Od dnia przydziału, o którym mowa w art. 208c ust. 1 pkt 1, wartość aktywów
netto oraz wartość aktywów netto przypadających na jednostkę uczestnictwa funduszu
przejmującego ustala się z uwzględnieniem aktywów i zobowiązań funduszu
przejmowanego.
3. Przepisów ust. 1 i 2 nie stosuje się, w przypadku gdy postanowienie sądu
odmawiające wykreślenia funduszu przejmowanego z rejestru stanie się prawomocne.
4. Przy dokonywaniu przydziału, o którym mowa w art. 208c ust. 1 pkt 1, nie
mogą być pobierane opłaty manipulacyjne.

Art. 208e. 1. Z dniem wykreślenia funduszu przejmowanego z rejestru funduszy
inwestycyjnych:
1) fundusz przejmujący wstępuje w prawa i obowiązki funduszu przejmowanego,
z zastrzeżeniem art. 205 ust. 2;
2) wpis do rejestru, o którym mowa w art. 208d ust. 1, wywołuje skutek prawny.
2. W przypadku gdy następuje przejęcie subfunduszu, skutki określone
w ust. 1 następują z dniem przydziału jednostek uczestnictwa funduszu albo
subfunduszu przejmującego.

Art. 208f. Depozytariusz funduszu przejmowanego oraz inne podmioty
przechowujące aktywa funduszu przejmowanego wydają depozytariuszowi funduszu
przejmującego rejestr aktywów i przechowywane aktywa funduszu przejmowanego
oraz dokumenty związane z wykonywaniem obowiązków określonych w art. 72,
niezwłocznie po dniu, o którym mowa w art. 208e ust. 1 albo 2.

Art. 208g. Fundusz przejmujący, w terminie 6 miesięcy od dnia, o którym mowa
w art. 208e ust. 1 albo 2, dostosowuje stan swoich aktywów do wymagań określonych
w ustawie i statucie.

Art. 208h. Sprawozdanie finansowe funduszu przejmowanego sporządza się na
dzień poprzedzający dzień przydziału jednostek uczestnictwa. Sprawozdanie
publikowane jest niezwłocznie na stronach internetowych wskazanych w statucie tego
funduszu.

Art. 208i. 1. Połączenie krajowe wymaga:
1) sporządzenia planu połączenia;
2) uzyskania przez fundusz przejmowany zgody Komisji na połączenie funduszy;
3) zawiadomienia przez fundusz przejmowany, a w przypadku połączenia
krajowego przez przejęcie – również przez fundusz przejmujący, każdego ze
swoich uczestników o planowanym połączeniu;
4) uzyskania zgody zgromadzenia uczestników funduszy przejmowanych na
połączenie funduszy.
2. Jeżeli połączenie krajowe ma nastąpić przez utworzenie funduszu, do
utworzenia funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym, o ile
nic innego nie wynika z przepisów niniejszego działu, stosuje się przepisy
o utworzeniu funduszu inwestycyjnego. Przed uzyskaniem zgody, o której mowa
w ust. 1 pkt 2, wymagane jest uzyskanie zezwolenia Komisji na utworzenie funduszu
inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym, zgodnie z przepisami art. 22
i art. 23. Plan połączenia sporządza się niezwłocznie po uzyskaniu zezwolenia.
3. Przepisu ust. 1 pkt 4 nie stosuje się do specjalistycznego funduszu
inwestycyjnego otwartego będącego funduszem przejmowanym.
4. Jeżeli plan połączenia nie wymaga do skuteczności połączenia udziału
w połączeniu wszystkich funduszy przejmowanych, połączenie dochodzi do skutku
pod warunkiem uzyskania:
1) zgody Komisji na połączenie funduszy – przez co najmniej jeden fundusz
przejmowany, a w przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu
– przez co najmniej dwa fundusze przejmowane, oraz
2) zgody zgromadzenia uczestników funduszy, które uzyskały zgodę Komisji,
o której mowa w pkt 1.

Art. 208j. 1. Z wnioskiem o wydanie zezwolenia na utworzenie funduszu
inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym, występuje towarzystwo, które będzie jego organem. We wniosku o utworzenie funduszu inwestycyjnego towarzystwo wskazuje fundusze przejmowane.
2. W statucie funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym,
wskazuje się, że fundusz ten powstanie na skutek połączenia krajowego przez
utworzenie funduszu.
3. Do funduszu przejmującego nie stosuje się przepisów art. 15 ust. 3 oraz
art. 26–30. Wpłaty do funduszu przejmującego są zbierane w drodze wniesienia
aktywów funduszy przejmowanych.
4. Towarzystwo informuje fundusz przejmowany o uzyskaniu zezwolenia na
utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym,
niezwłocznie po jego doręczeniu.

Art. 208k. 1. Zezwolenie na utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być
funduszem przejmującym, wygasa, jeżeli w terminie 6 miesięcy od dnia jego
doręczenia towarzystwo nie złoży wniosku o wpisanie tego funduszu do rejestru
funduszy inwestycyjnych w związku z połączeniem, na podstawie art. 208w ust. 2.
2. Zezwolenie nie wygasa zgodnie z ust. 1, jeżeli w terminie 3 miesięcy od dnia
powzięcia przez towarzystwo informacji o:
1) odmowie udzielenia funduszowi przejmowanemu, bez którego zgodnie z planem
połączenia połączenie nie dojdzie do skutku, zgody Komisji na połączenie
funduszy,
2) podjęciu przez zgromadzenie uczestników funduszu przejmowanego, bez
którego zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie do skutku, uchwały
o niewyrażeniu zgody na połączenie,
3) nieodbyciu się ważnego zgromadzenia uczestników funduszu przejmowanego,
bez którego zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie do skutku,
chyba że w terminie określonym w ust. 1 jest możliwe zwołanie kolejnego
zgromadzenia uczestników tego funduszu przejmowanego
– towarzystwo zmieni statut funduszu w zakresie, o którym mowa w art. 208j ust. 2,
dokona w prospekcie informacyjnym funduszu zmian niezbędnych do
przeprowadzenia zapisów na jednostki uczestnictwa funduszu, przeprowadzi zapisy
na jednostki uczestnictwa, dokona ich przydziału oraz złoży wniosek o wpisanie
funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych. W takim przypadku art. 26 ust. 2 i 3,
art. 27–29 i art. 30 ust. 1 i 3 stosuje się odpowiednio.

Art. 208l. 1. Plan połączenia sporządzają i podpisują:
1) fundusz przejmowany i fundusz przejmujący – w przypadku połączenia
krajowego przez przejęcie;
2) fundusze przejmowane i towarzystwo, które będzie organem funduszu
przejmującego – w przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu.
2. Plan połączenia zawiera co najmniej:
1) wskazanie funduszu przejmowanego i funduszu przejmującego;
2) wskazanie rodzaju i metody połączenia;
3) wskazanie przyczyn i celu połączenia funduszy;
4) analizę skutków połączenia dla uczestników funduszu przejmowanego,
a w przypadku połączenia krajowego przez przejęcie także funduszu
przejmującego, w tym skutków prawnych oraz finansowych;
5) wskazanie metod i zasad dokonywania wyceny aktywów oraz ustalania wartości
aktywów netto funduszy w funduszu przejmowanym i funduszu przejmującym;
6) wskazanie:
a) w przypadku połączenia krajowego przez przejęcie – metody obliczenia
stosunku wymiany jednostek uczestnictwa funduszu przejmowanego
i funduszu przejmującego, uwzględniającej wszelkie różnice w opłatach
obciążających aktywa funduszy przypadających na jednostki uczestnictwa
tych funduszy, w tym kategorie jednostek uczestnictwa w funduszu
przejmowanym i funduszu przejmującym, albo wartości początkowej nowo
tworzonego subfunduszu przejmującego,
b) w przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu – wartości
początkowej jednostki uczestnictwa funduszu przejmującego;
7) wskazanie planowanego terminu połączenia.

Art. 208m. 1. Z wnioskiem o udzielenie zgody na połączenie funduszy
występuje towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego.
2. Do wniosku o udzielenie zgody towarzystwo załącza:
1) plan połączenia;
2) oświadczenia złożone przez depozytariuszy funduszy biorących udział
w połączeniu, że po zweryfikowaniu przez każdego z nich warunków połączenia,
o których mowa w art. 208l ust. 2 pkt 1, 2 i 7, depozytariusz stwierdza, że
planowane połączenie funduszy jest zgodne z przepisami prawa i statutem
funduszu, dla którego pełni on funkcję depozytariusza;
3) dokument informacyjny funduszu przejmowanego, a w przypadku połączenia
krajowego przez przejęcie także dokument informacyjny funduszu
przejmującego.

Art. 208n. 1. Komisja może, w terminie 10 dni roboczych od dnia otrzymania
wniosku o udzielenie zgody na połączenie funduszy, zażądać:
1) uzupełnienia dokumentów, o których mowa w art. 208m ust. 2;
2) przekazania dodatkowych informacji lub dokumentów pozwalających na
dokonanie oceny zgodności połączenia funduszy z przepisami prawa lub
interesem uczestników łączących się funduszy;
3) zmiany lub rozszerzenia informacji zawartych w dokumentach informacyjnych,
o których mowa w art. 208m ust. 2 pkt 3, mając na celu zapewnienie należytej
ochrony interesów uczestników łączonych funduszy, w tym w szczególności
zapewnienie im dostępu do informacji pozwalających należycie ocenić skutki
planowanego połączenia.
2. Komisja rozpoznaje wniosek, o którym mowa w art. 208m ust. 1, i informuje
o swojej decyzji towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego w terminie
20 dni roboczych od dnia jego złożenia. W przypadku, o którym mowa w ust. 1, bieg
tego terminu rozpoczyna się w dniu następującym po dniu otrzymania przez Komisję
informacji lub dokumentów, zgodnie z żądaniem Komisji.
3. Komisja odmawia udzielenia zgody na połączenie funduszy, w przypadku
gdy:
1) wnioskodawca nie przekazał informacji lub dokumentów zgodnie z ust. 1;
2) załączone do wniosku dokumenty, w tym w szczególności dokumenty
informacyjne, o których mowa w art. 208m ust. 2 pkt 3, nie są zgodne pod
względem treści lub formy z obowiązującymi przepisami prawa;
3) planowane połączenie jest sprzeczne z przepisami prawa lub statutami funduszy
biorących udział w połączeniu.
4. W przypadku połączenia krajowego przez przejęcie Komisja odmawia
udzielenia zgody na połączenie funduszy także w przypadku, gdy fundusz
przejmujący nie dokonał zawiadomienia o zamiarze zbywania jednostek uczestnictwa
na terytorium państwa członkowskiego, na terytorium którego fundusz przejmowany
jest uprawniony do zbywania jednostek uczestnictwa.
5. Udzielając zgody na połączenie funduszy, Komisja zatwierdza dokumenty
informacyjne, o których mowa w art. 208m ust. 2 pkt 3.
6. Po zatwierdzeniu, dokument informacyjny może być zmieniony wyłącznie
w przypadku zmiany stanu faktycznego. Zmiana może być dokonana najpóźniej przed
wysłaniem do uczestników funduszu zawiadomienia, o którym mowa w art. 208o
ust. 1 pkt 1 i ust. 2.
7. Zmiana, o której mowa w ust. 6, wymaga powiadomienia Komisji. Komisja
w terminie 15 dni roboczych od otrzymania powiadomienia może zgłosić sprzeciw
wobec dokonywanej zmiany, jeżeli jest ona sprzeczna z przepisami prawa lub narusza
interes uczestników funduszu. Zawiadomienie, o którym mowa w art. 208o ust. 1
pkt 1 i ust. 2, nie może być wysłane do uczestników funduszu przed upływem terminu
na zgłoszenie przez Komisję sprzeciwu.
8. Jeżeli do dnia połączenia fundusz biorący udział w połączeniu, towarzystwo
będące organem funduszu biorącego udział w połączeniu lub spółka zarządzająca
takim funduszem i prowadząca jego sprawy naruszy przepisy regulujące łączenie się
funduszy, Komisja może uchylić decyzję w sprawie udzielenia zgody na połączenie funduszy.

Art. 208o. 1. Niezwłocznie po uzyskaniu zgody Komisji na połączenie:
1) fundusz przejmowany zawiadamia, na papierze lub innym trwałym nośniku
informacji, każdego ze swoich uczestników o planowanym połączeniu;
2) zwołuje się zgromadzenie uczestników funduszu przejmowanego, w celu
uzyskania zgody zgromadzenia uczestników na połączenie.
2. Fundusz przejmujący niezwłocznie po powzięciu informacji o uzyskaniu
pierwszej ze zgód Komisji na połączenie i jedynie w przypadku połączenia krajowego
przez przejęcie zawiadamia, na papierze lub innym trwałym nośniku informacji,
każdego ze swoich uczestników o planowanym połączeniu.
3. Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, jest wysyłane wraz
z zawiadomieniem o zwołaniu zgromadzenia uczestników, w sposób określony dla
zawiadomienia o zwołaniu zgromadzenia uczestników.
4. Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 1 i ust. 2, zawiera:
1) wskazanie dnia, od którego fundusz przejmowany zaprzestanie przyjmowania
wpłat na nabycie jednostek uczestnictwa oraz zleceń nabycia i odkupienia
jednostek uczestnictwa;
2) wskazanie dnia obliczenia stosunku wymiany jednostek uczestnictwa;
3) wskazanie dnia, do którego uczestnicy funduszu przejmowanego
i przejmującego mają prawo do odkupienia jednostek uczestnictwa bez
ponoszenia opłat manipulacyjnych zgodnie z art. 208p ust. 2.
5. Zawiadomienie, o którym mowa w:
1) ust. 1 pkt 1, zawiera dodatkowo:
a) zatwierdzony przez Komisję dokument informacyjny funduszu
przejmowanego,
b) informację, że także ci uczestnicy, którzy będą głosowali przeciwko
uchwale w przedmiocie wyrażenia zgody na połączenie, wstrzymają się od
głosu albo którzy nie skorzystają z prawa do udziału w zgromadzeniu
uczestników podejmującego taką uchwałę, po połączeniu staną się z mocy
prawa uczestnikami funduszu przejmującego, jeżeli nie skorzystają
z możliwości odkupienia jednostek uczestnictwa funduszu przejmowanego,
zgodnie z art. 208p ust. 2;
2) ust. 2, zawiera dodatkowo zatwierdzony przez Komisję dokument informacyjny
funduszu przejmującego.
6. W przypadku funduszu krajowego, który jest uprawniony do zbywania
jednostek uczestnictwa na terytorium państwa członkowskiego, zawiadomienie,
o którym mowa w ust. 1 pkt 1 i ust. 2, wysyłane uczestnikom na terytorium tego
państwa powinno zostać sporządzone w języku urzędowym lub jednym z języków
urzędowych tego państwa albo w innym języku dopuszczonym przez właściwy organ
tego państwa albo przetłumaczone na ten język. Fundusz krajowy jest obowiązany
zapewnić, aby tłumaczenie informacji i dokumentów zawartych w zawiadomieniu
dokładnie odpowiadało treści oryginalnych informacji.
7. W przypadku gdy zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 1 i ust. 2, ma
być przekazane wszystkim lub niektórym uczestnikom przy użyciu trwałego nośnika
informacji innego niż papier, korzystanie z tej formy przekazania zawiadomienia jest
dopuszczalne, o ile taki sposób przekazania zawiadomienia jest uzasadniony,
a uczestnik, mając możliwość wyboru między przekazaniem zawiadomienia na
papierze albo za pomocą innego trwałego nośnika informacji, wskazuje wyraźnie na
tę drugą formę. Przekazywanie zawiadomienia drogą elektroniczną uznaje się za
uzasadnione w przypadku posiadania przez uczestnika regularnego dostępu do
Internetu; podanie przez uczestnika adresu poczty elektronicznej w związku
z uczestnictwem w funduszu traktuje się jako posiadanie przez niego takiego dostępu.
8. Od dnia wysłania zawiadomienia, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, do funduszu
przejmowanego nie stosuje się art. 246.

Art. 208p. 1. Termin między dniem, w którym fundusz przejmowany
zaprzestanie przyjmowania wpłat na nabycie jednostek uczestnictwa oraz zleceń ich
nabycia i odkupienia, a dniem obliczenia stosunku wymiany jednostek uczestnictwa,
o którym mowa w art. 208o ust. 4 pkt 2, nie może być dłuższy od dłuższego
z terminów wskazanych w statucie funduszu przejmowanego zgodnie z art. 90 ust. 1.
2. W odniesieniu do zleceń złożonych w okresie 30 dni poprzedzających dzień,
w którym fundusz przejmowany zaprzestanie przyjmowania wpłat na nabycie
jednostek uczestnictwa oraz zleceń ich nabycia i odkupienia, przy odkupywaniu
jednostek uczestnictwa funduszu przejmującego i funduszu przejmowanego nie
pobiera się opłat manipulacyjnych.
3. W przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu oraz
połączenia krajowego przez przejęcie, w którym subfundusz przejmujący jest nowo
tworzony, terminy, o których mowa w ust. 2 oraz w art. 208o ust. 4 pkt 1, są takie
same dla wszystkich funduszy przejmowanych.
4. Zlecenia nabycia i odkupienia jednostek uczestnictwa funduszu
przejmowanego złożone od dnia, w którym fundusz przejmowany zaprzestanie
przyjmowania wpłat na nabycie jednostek uczestnictwa oraz zleceń ich nabycia
i odkupienia, nie podlegają realizacji.

Art. 208r. 1. W przypadku gdy planowany termin połączenia nie będzie mógł
zostać zachowany z przyczyn niezależnych od funduszy biorących udział
w połączeniu, termin, o którym mowa w art. 208o ust. 4 pkt 1, może zostać przez nie
przedłużony, nie później jednak niż na 40 dni przed planowanym terminem
połączenia, o czym towarzystwa będące organami funduszy biorących udział
w połączeniu niezwłocznie informują Komisję oraz uczestników. Informacja zawiera
wskazanie wyznaczonych na nowo terminów, o których mowa w art. 208o ust. 4.
Uczestnicy są informowani w sposób określony dla zawiadomienia, o którym mowa
w art. 208o ust. 1 pkt 1 i ust. 2.
2. Termin, o którym mowa w art. 208o ust. 4 pkt 1, może zostać przedłużony nie
więcej niż o 3 miesiące. Komisja może zgłosić sprzeciw wobec jego przedłużenia,
jeżeli wyznaczone na nowo terminy zostały ustalone z naruszeniem przepisów ustawy.

Art. 208s. 1. Zgromadzenie uczestników musi się odbyć przed dniem, od którego
rozpocznie bieg termin 30 dni, o którym mowa w art. 208p ust. 2.
2. Niezwłocznie po podjęciu przez zgromadzenie uczestników uchwały
o wyrażeniu zgody na połączenie, towarzystwo będące organem funduszu
przejmowanego zgłasza do sądu rejestrowego planowane połączenie funduszy w celu
wpisania do rejestru wzmianki o takiej uchwale. Zgłoszenie powinno zawierać
zaprotokołowaną przez notariusza uchwałę zgromadzenia uczestników o wyrażeniu
zgody na połączenie.
3. Zgoda Komisji na połączenie funduszy wygasa w terminie 3 miesięcy od dnia
jej uzyskania, jeżeli do tego czasu:
1) fundusz przejmujący lub przejmowany nie zawiadomi swoich uczestników
o połączeniu, zgodnie z art. 208o ust. 1 pkt 1 i ust. 2, lub
2) zgromadzenie uczestników funduszu przejmowanego nie wyrazi zgody na
połączenie.
4. W przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu, fundusz
przejmowany jest obowiązany niezwłocznie poinformować towarzystwo, które
uzyskało zezwolenie na utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być
funduszem przejmującym, o:
1) udzieleniu przez Komisję temu funduszowi przejmowanemu zgody na
połączenie funduszy albo o odmowie udzielenia takiej zgody;
2) nieodbyciu się ważnego zgromadzenia uczestników funduszu przejmowanego
albo o podjęciu przez zgromadzenie uczestników tego funduszu uchwały
o wyrażeniu zgody na połączenie albo o niewyrażeniu takiej zgody.

Art. 208t. 1. W dniu obliczenia stosunku wymiany jednostek uczestnictwa:
1) w przypadku połączenia krajowego przez przejęcie – towarzystwo będące
organem funduszu przejmującego przydziela uczestnikowi funduszu
przejmowanego jednostki uczestnictwa funduszu przejmującego w liczbie
wynikającej z podzielenia iloczynu liczby jednostek uczestnictwa funduszu
przejmowanego posiadanych przez tego uczestnika i wartości aktywów netto
funduszu przejmowanego przypadających na jednostkę uczestnictwa w dniu
poprzedzającym dzień obliczenia stosunku wymiany przez wartość aktywów
netto funduszu przejmującego przypadających na jednostkę uczestnictwa w tym
funduszu w dniu poprzedzającym dzień obliczenia stosunku wymiany;
w przypadku gdy przejmujący subfundusz jest nowo tworzony, jednostki uczestnictwa tego subfunduszu przydziela się uczestnikowi funduszu przejmowanego w liczbie wynikającej z podzielenia iloczynu liczby jednostek
uczestnictwa funduszu przejmowanego posiadanych przez tego uczestnika
i wartości aktywów netto funduszu przejmowanego przypadających na jednostkę
uczestnictwa w dniu poprzedzającym dzień obliczenia stosunku wymiany przez
wartość początkową jednostki uczestnictwa subfunduszu przejmującego podaną
w planie połączenia;
2) w przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu – towarzystwo
tworzące fundusz przejmujący przydziela uczestnikowi funduszu
przejmowanego jednostki uczestnictwa funduszu przejmującego w liczbie
wynikającej z podzielenia iloczynu liczby jednostek uczestnictwa funduszu
przejmowanego posiadanych przez tego uczestnika i wartości aktywów netto
funduszu przejmowanego przypadających na jednostkę uczestnictwa w dniu
poprzedzającym dzień obliczenia stosunku wymiany przez wartość początkową
jednostki uczestnictwa funduszu przejmującego.
2. W przypadku połączenia krajowego przez przejęcie, w którym zgodnie
z planem połączenia bierze udział więcej niż jeden fundusz przejmowany, dzień
obliczenia stosunku wymiany kolejnego funduszu przejmowanego nie może
przypadać przed dniem wykreślenia z rejestru funduszy inwestycyjnych poprzedniego
funduszu przejmowanego, a w przypadku gdy poprzednio przejmowany był
subfundusz, dzień obliczenia stosunku wymiany kolejnego funduszu przejmowanego
nie może przypadać przed dniem wydania opinii przez firmę audytorską, o której
mowa w art. 208u.
3. W przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu dla każdego
funduszu przejmowanego obowiązuje ten sam dzień obliczenia stosunku wymiany.
4. Przydział, o którym mowa w ust. 1, następuje przez wpisanie do rejestru
uczestników funduszu przejmującego uczestnika funduszu przejmowanego oraz
liczby przydzielonych mu jednostek uczestnictwa funduszu przejmującego.
5. Od chwili przydziału, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, wartość aktywów netto
oraz wartość aktywów netto przypadającą na jednostkę uczestnictwa funduszu
przejmującego ustala się z uwzględnieniem aktywów i zobowiązań funduszu
przejmowanego.
6. Przepisów ust. 4 i 5 nie stosuje się, w przypadku gdy postanowienie sądu
odmawiające wykreślenia funduszu przejmowanego z rejestru funduszy inwestycyjnych albo odmawiające wpisania w tym rejestrze funduszu przejmującego stanie się prawomocne.
7. Przy dokonywaniu przydziału, o którym mowa w ust. 1, nie pobiera się opłat
manipulacyjnych.

Art. 208u. 1. Niezwłocznie po dokonaniu przydziału, o którym mowa
w art. 208t ust. 1, firma audytorska badająca sprawozdania finansowe funduszu
przejmowanego wydaje opinię w przedmiocie prawidłowości:
1) ostatecznej wyceny aktywów oraz ustalenia wartości aktywów netto łączących
się funduszy oraz
2) obliczenia stosunku wymiany.
2. Opinię, o której mowa w ust. 1, publikuje się niezwłocznie na stronach
internetowych wskazanych w statucie funduszu przejmującego oraz udostępnia się
bezpłatnie uczestnikom funduszy biorących udział w połączeniu. Fundusz
przejmujący niezwłocznie przekazuje opinię Komisji.

Art. 208w. 1. Niezwłocznie po dokonaniu przydziału, o którym mowa
w art. 208t ust. 1 pkt 1, towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego składa
do sądu wniosek o wykreślenie funduszu przejmowanego z rejestru funduszy
inwestycyjnych. Do wniosku towarzystwo dołącza:
1) zgodę Komisji, o której mowa w art. 208i ust. 1 pkt 2;
2) opinię, o której mowa w art. 208u ust. 1.
2. Niezwłocznie po dokonaniu przydziału, o którym mowa w art. 208t ust. 1
pkt 2, towarzystwo, które uzyskało zezwolenie na utworzenie funduszu
inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym, składa do sądu wniosek
o wpisanie tego funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych. Do wniosku
towarzystwo dołącza:
1) zezwolenie Komisji na utworzenie funduszu inwestycyjnego;
2) zgody Komisji, o których mowa w art. 208i ust. 1 pkt 2, dotyczące funduszy
przejmowanych, których uczestnikom przydzielono jednostki uczestnictwa
zgodnie z art. 208t ust. 1 pkt 2;
3) statut tworzonego funduszu;
4) statut towarzystwa oraz oświadczenie o wpisie do rejestru przedsiębiorców
Krajowego Rejestru Sądowego;
5) listę członków zarządu towarzystwa zawierającą ich imiona i nazwiska oraz
pełnioną funkcję;
6) opinię, o której mowa w art. 208u ust. 1.
3. Oświadczenie, o którym mowa w ust. 2 pkt 4, składa się pod rygorem
odpowiedzialności karnej za składanie fałszywych zeznań. Składający oświadczenie
jest obowiązany do zawarcia w nim klauzuli następującej treści: „Jestem świadomy
odpowiedzialności karnej za złożenie fałszywego oświadczenia.”. Klauzula ta
zastępuje pouczenie organu o odpowiedzialności karnej za składanie fałszywych
zeznań.
4. Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku
lub jego uzupełnienia.
5. Sąd rejestrowy odmawia wpisu funduszu inwestycyjnego do rejestru funduszy
inwestycyjnych, jeżeli nie zostały spełnione warunki określone w ustawie, statucie
funduszu inwestycyjnego lub w zezwoleniu wydanym przez Komisję.
6. W przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu, fundusze
przejmowane podlegają wykreśleniu z rejestru z mocy prawa z dniem, w którym
postanowienie o wpisie funduszu przejmującego do rejestru funduszy inwestycyjnych
staje się skuteczne.
7. Postanowienie, o którym mowa w ust. 6, staje się skuteczne z dniem jego
uprawomocnienia się.

Art. 208y. Sprawozdanie finansowe funduszu przejmowanego sporządza się na
dzień poprzedzający dzień przydziału, o którym mowa w art. 208t ust. 1.
Sprawozdanie publikowane jest niezwłocznie na stronach internetowych wskazanych
w statucie funduszu przejmowanego i przekazywane Komisji.

Art. 208z. 1. Dniem połączenia jest:
1) w przypadku połączenia krajowego przez przejęcie – dzień wykreślenia funduszu
przejmowanego z rejestru funduszy inwestycyjnych, a w przypadku gdy
przejęciu ulega subfundusz – dzień przydziału jednostek uczestnictwa funduszu
przejmującego;
2) w przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu – dzień wpisania
funduszu przejmującego do rejestru funduszy inwestycyjnych.
2. Z dniem połączenia:
1) fundusz przejmujący wstępuje w prawa i obowiązki funduszu przejmowanego,
z zastrzeżeniem art. 205 ust. 2;
2) wpis do rejestru, o którym mowa w art. 208t ust. 4, wywołuje skutek prawny.
3. W okresie od dnia przydziału, o którym mowa w art. 208t ust. 1 pkt 1 oraz
art. 208t ust. 1 pkt 2, do dnia połączenia, o którym mowa w ust. 1, fundusz
przejmowany nie może zawierać nowych umów, o których mowa w art. 103 lub
dokonać lokat lub zawrzeć umowy na podstawie art. 107 ust. 5.

Art. 208za. 1. Niezwłocznie po dniu połączenia:
1) depozytariusz funduszu przejmowanego oraz inne podmioty przechowujące
aktywa funduszu przejmowanego wydają depozytariuszowi funduszu
przejmującego rejestr aktywów i przechowywane aktywa funduszu
przejmowanego oraz dokumenty związane z wykonywaniem obowiązków
określonych w art. 72;
2) fundusz przejmujący zamieszcza na stronach internetowych wskazanych
w statucie informację o dokonanym połączeniu, ze wskazaniem dnia połączenia,
oraz informuje o połączeniu Komisję;
3) fundusz przejmujący dokonuje zawiadomienia zgodnie z art. 261 w państwach
członkowskich, na terytorium których fundusze przejmowane były uprawnione
do zbywania jednostek uczestnictwa – w przypadku połączenia krajowego przez
utworzenie funduszu.
2. Do dnia otrzymania powiadomienia, o którym mowa w art. 261a ust. 5,
fundusz przejmujący nie może zbywać jednostek uczestnictwa na terytorium danego
państwa członkowskiego.
3. W przypadku połączenia krajowego przez utworzenie funduszu depozytariusz
funduszu przejmowanego zawiadamia towarzystwo będące organem funduszu
przejmującego o zakończeniu czynności, o których mowa w ust. 1 pkt 1.

Art. 208zb. W przypadku połączenia krajowego przez przejęcie fundusz
przejmujący, w terminie 6 miesięcy od dnia połączenia, dostosowuje stan swoich
aktywów do wymagań określonych w ustawie i statucie.

Art. 208zc. 1. O ile nic innego nie wynika z przepisów niniejszego oddziału, do
połączenia transgranicznego przez przejęcie funduszu krajowego oraz przez
utworzenie funduszu zagranicznego stosuje się odpowiednio przepisy o połączeniu
krajowym przez przejęcie, z wyłączeniem art. 208t ust. 4.
2. Zgoda Komisji na połączenie funduszy, o której mowa w art. 208i ust. 1 pkt 2,
oraz zgoda zgromadzenia uczestników, o której mowa w art. 208i ust. 1 pkt 4,
w odniesieniu do krajowego funduszu przejmowanego są udzielane odpowiednio na:
1) połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu krajowego albo
2) połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu zagranicznego.
3. Połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu zagranicznego dochodzi
do skutku pod warunkiem wyrażenia przez właściwe organy nadzoru państwa
członkowskiego zgody na utworzenie funduszu zagranicznego, który ma być
funduszem przejmującym, chyba że w przypadku zagranicznego subfunduszu
przejmującego, zgoda taka nie jest wymagana.

Art. 208zd. 1. Plan połączenia zawiera dodatkowo:
1) wskazanie przepisów regulujących nabycie przez uczestników funduszy
przejmowanych tytułów uczestnictwa funduszu przejmującego;
2) wskazanie zasad przenoszenia aktywów funduszu przejmowanego do funduszu
przejmującego;
3) w przypadku połączenia transgranicznego przez utworzenie funduszu
zagranicznego – statut, prospekt informacyjny oraz kluczowe informacje dla
inwestorów funduszu przejmującego, a jeżeli przewiduje to prawo państwa
macierzystego funduszu przejmującego – także wskazanie wartości początkowej
tytułu uczestnictwa tego funduszu.
2. W przypadku połączenia transgranicznego przez utworzenie funduszu
zagranicznego plan połączenia sporządzają i podpisują fundusze przejmowane
i podmiot uprawniony do reprezentowania funduszu przejmującego zgodnie z prawem
państwa macierzystego tego funduszu.

Art. 208ze. 1. Do wniosku o udzielenie zgody:
1) na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu krajowego oraz przez
utworzenie funduszu zagranicznego załącza się dodatkowo statut, prospekt
informacyjny, kluczowe informacje dla inwestorów funduszu przejmującego
oraz zmiany tych dokumentów;
2) na połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu zagranicznego załącza
się dodatkowo dokument informacyjny funduszu przejmującego, jeżeli jego
sporządzenie przewiduje prawo państwa macierzystego tego funduszu.
2. Dokument informacyjny funduszu przejmowanego powinien zawierać
dodatkowo wskazanie różnic w zakresie zasad sprawozdawczości okresowej tego
funduszu i funduszu przejmującego, informację o spodziewanym wpływie połączenia
na sposób opodatkowania dochodów z inwestycji w fundusz, a także informację
o dopłacie w środkach pieniężnych, jeżeli dokonanie takiej dopłaty przez fundusz
przejmujący będzie konieczne. Dopłata nie może przewyższać 10% wartości aktywów
netto funduszu przejmowanego przypadających na jednostki uczestnictwa danego
uczestnika.
3. Do wniosku, o którym mowa w ust. 1, dołącza się także jego tłumaczenie oraz
tłumaczenie załączonych do niego dokumentów na język urzędowy albo jeden
z języków urzędowych państwa macierzystego funduszu przejmującego.
4. Niezwłocznie po otrzymaniu wniosku, Komisja przekazuje jego tłumaczenie
oraz tłumaczenie załączonych do niego dokumentów do właściwego organu państwa
macierzystego funduszu przejmującego.
5. Komisja może, w terminie 10 dni roboczych od otrzymania wniosku, zażądać:
1) uzupełnienia dokumentów, które zgodnie z ust. 1 i 3 załącza się do wniosku;
2) przekazania dodatkowych informacji lub dokumentów pozwalających na
dokonanie oceny zgodności łączenia funduszy z przepisami prawa lub interesem
uczestników łączących się funduszy;
3) rozszerzenia lub zmiany informacji zawartych w dokumencie informacyjnym
funduszu przejmowanego, mając na celu zapewnienie należytej ochrony
interesów uczestników krajowego funduszu przejmowanego, w tym
w szczególności zapewnienie im dostępu do informacji pozwalających należycie
ocenić skutki planowanego połączenia.
6. Komisja rozpoznaje wniosek i informuje o swojej decyzji towarzystwo będące
organem funduszu przejmowanego w terminie 20 dni roboczych od dnia jego złożenia. W przypadku, o którym mowa w ust. 5, bieg tego terminu rozpoczyna się w dniu następującym po dniu otrzymania przez Komisję informacji lub dokumentów,
zgodnie z żądaniem Komisji.
7. W przypadku gdy właściwy organ państwa macierzystego funduszu
przejmującego zażądał od funduszu przejmującego dokonania zmian w dokumencie
informacyjnym tego funduszu, od dnia poinformowania Komisji o tym przez ten
organ, bieg terminu, o którym mowa w ust. 6, ulega zawieszeniu do czasu uzyskania
przez Komisję od tego organu informacji, czy zgłasza on zastrzeżenia do dokumentu
informacyjnego funduszu przejmującego po dokonaniu przez ten fundusz zmian
w tym dokumencie.
8. Komisja odmawia zgody na połączenie transgraniczne przez przejęcie
funduszu krajowego albo na połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu
zagranicznego, w przypadku gdy:
1) załączone do wniosku dokumenty nie są zgodne pod względem treści lub formy
z przepisami prawa;
2) wnioskodawca nie uzupełnił lub nie przekazał informacji lub dokumentów
zgodnie z żądaniem, o którym mowa w ust. 5;
3) właściwy organ państwa macierzystego funduszu przejmującego zgłosił
zastrzeżenia do dokumentu informacyjnego funduszu przejmującego;
4) planowane połączenie jest sprzeczne z przepisami prawa lub statutem funduszu
przejmowanego;
5) fundusz przejmujący nie posiada uprawnienia do zbywania tytułów uczestnictwa
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub na terytorium państw
członkowskich, na terytorium których fundusz przejmowany zbywa jednostki
uczestnictwa.
9. Zgoda Komisji na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu
krajowego oraz przez utworzenie funduszu zagranicznego nie zawiera rozstrzygnięcia
w przedmiocie zatwierdzenia dokumentu informacyjnego funduszu przejmującego.
10. O wydaniu decyzji w sprawie wniosku, o którym mowa w ust. 1, Komisja
informuje właściwy organ państwa macierzystego funduszu przejmującego.

Art. 208zf. 1. Do ustalenia dnia obliczenia stosunku wymiany łączących się
funduszy stosuje się przepisy prawa państwa macierzystego funduszu przejmującego.
Obliczenie stosunku wymiany następuje w sposób określony w planie połączenia.
2. Niezwłocznie po przydzieleniu uczestnikom funduszu przejmowanego
tytułów uczestnictwa funduszu przejmującego firma audytorska badająca
sprawozdania finansowe funduszu przejmowanego dokonuje badania i wydaje opinię
w przedmiocie prawidłowości:
1) ostatecznej wyceny aktywów oraz ustalenia wartości aktywów netto łączących
się funduszy oraz
2) obliczenia stosunku wymiany oraz wysokości dopłat dla uczestników funduszu
przejmowanego.
3. Fundusz przejmowany niezwłocznie publikuje opinię, o której mowa w ust. 2,
na stronach internetowych wskazanych w statucie funduszu, udostępnia ją bezpłatnie
uczestnikom tego funduszu oraz przekazuje Komisji.

Art. 208zg. 1. Do ustalenia dnia połączenia stosuje się przepisy prawa państwa
macierzystego funduszu przejmującego.
2. Z dniem połączenia fundusz przejmujący wstępuje w prawa i obowiązki
funduszu przejmowanego, w szczególności:
1) uczestnicy funduszu przejmowanego stają się uczestnikami funduszu
przejmującego;
2) aktywa i zobowiązania funduszu przejmowanego stają się aktywami
i zobowiązaniami funduszu przejmującego.
3. Z dniem połączenia uczestnicy funduszu przejmującego nabywają
uprawnienie do dopłaty wynikającej ze stosunku wymiany, jeżeli jest ona
przewidziana w dokumencie informacyjnym zgodnie z art. 208ze ust. 2.
4. W okresie od dnia przydziału, o którym mowa w art. 208zf ust. 2, do dnia
połączenia, o którym mowa w ust. 1, fundusz przejmowany nie może zawierać
nowych umów, o których mowa w art. 103 lub dokonać lokat lub zawrzeć umowy na
podstawie art. 107 ust. 5.

Art. 208zh. Depozytariusz funduszu przejmowanego oraz inne podmioty
przechowujące aktywa funduszu przejmowanego wydają depozytariuszowi funduszu
przejmującego rejestr aktywów i przechowywane aktywa funduszu przejmowanego
oraz dokumenty związane z wykonywaniem obowiązków określonych
w art. 72 niezwłocznie po dniu połączenia, chyba że przepisy prawa państwa
macierzystego funduszu przejmującego stanowią inaczej, i informują o tym
towarzystwo.

Art. 208zi. 1. Towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego składa
do sądu wniosek o wykreślenie funduszu przejmowanego z rejestru funduszy
inwestycyjnych niezwłocznie po dniu połączenia.
2. Do wniosku, o którym mowa w ust. 1, towarzystwo załącza:
1) zgodę Komisji na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu krajowego
albo przez utworzenie funduszu zagranicznego;
2) opinię, o której mowa w art. 208zf ust. 2.
3. Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku
lub jego uzupełnienia.

Art. 208zj. 1. Towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego
niezwłocznie zawiadamia fundusz przejmujący o wykreśleniu funduszu
przejmowanego z rejestru funduszy inwestycyjnych.
2. Towarzystwo będące organem funduszu przejmowanego zamieszcza na
stronach internetowych wskazanych w statucie funduszu informację o dokonanym
połączeniu, ze wskazaniem dnia połączenia, oraz informuje Komisję o dokonanym
połączeniu.

Art. 208zk. 1. Jeżeli połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu
krajowego ma nastąpić przez przeniesienie na fundusz przejmujący wyłącznie
aktywów netto funduszu przejmowanego, fundusz przejmowany:
1) na podstawie wyceny aktywów funduszu dokonanej w dniu poprzedzającym
dzień obliczenia stosunku wymiany ustala wartość aktywów netto oraz
2) przenosi na fundusz przejmujący aktywa netto, w terminie i w sposób określony
przepisami prawa państwa macierzystego funduszu przejmującego.
2. Po przeniesieniu, o którym mowa w ust. 1 pkt 2, w funduszu przejmowanym
mogą pozostać wyłącznie środki pieniężne na rachunkach bankowych lub instrumenty
rynku pieniężnego, o których mowa w art. 93.
3. W dniu przeniesienia, o którym mowa w ust. 1 pkt 2, uczestnikom funduszu
przejmowanego w zamian za jednostki uczestnictwa funduszu przejmowanego
fundusz przejmujący przydziela tytuły uczestnictwa funduszu przejmującego, zgodnie
ze stosunkiem wymiany ustalonym na podstawie wyceny aktywów funduszu
przejmowanego i funduszu przejmującego z dnia poprzedzającego dzień przydziału.

Art. 208zl. 1. O ile nic innego nie wynika z przepisów niniejszego oddziału, do
połączenia transgranicznego przez przejęcie funduszu zagranicznego stosuje się
odpowiednio przepisy o połączeniu krajowym przez przejęcie.
2. W odniesieniu do krajowego funduszu przejmowanego biorącego udział
w połączeniu zgoda Komisji na połączenie funduszy, o której mowa w art. 208i ust. 1
pkt 2, oraz zgoda zgromadzenia uczestników, o której mowa w art. 208i ust. 1 pkt 4,
są udzielane na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu zagranicznego.

Art. 208zm. Plan połączenia zawiera dodatkowo:
1) wskazanie przepisów regulujących nabycie przez uczestników funduszy
przejmowanych jednostek uczestnictwa funduszu przejmującego;
2) wskazanie zasad przenoszenia aktywów funduszu przejmowanego do funduszu
przejmującego.

Art. 208zn. 1. Połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu
zagranicznego dochodzi do skutku pod warunkiem uzyskania przez co najmniej jeden
zagraniczny fundusz przejmowany zgody właściwych organów państwa
macierzystego tego funduszu na połączenie oraz jeżeli jest to wymagane przepisami
prawa jego państwa macierzystego – zgody właściwych organów tego funduszu na
połączenie.
2. Plan połączenia może przewidywać, że do skuteczności połączenia wymagane
jest uzyskanie zgód, o których mowa w ust. 1, przez więcej niż jeden fundusz
zagraniczny lub jeżeli w połączeniu bierze udział krajowy fundusz przejmowany –
również uzyskanie przez ten fundusz zgody Komisji oraz zgody zgromadzenia
uczestników na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu zagranicznego.

Art. 208zo. Niezwłocznie po podpisaniu planu połączenia krajowy fundusz
przejmujący informuje Komisję o zamiarze połączenia, przedstawiając dokument
informacyjny tego funduszu i plan połączenia.

Art. 208zp. 1. Połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu
zagranicznego wymaga zatwierdzenia przez Komisję dokumentu informacyjnego
krajowego funduszu przejmującego. Zatwierdzenie dokumentu następuje
w postępowaniu określonym w ust. 2–7 albo w postępowaniu w sprawie wydania
zgody Komisji na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu zagranicznego.
2. Postępowanie w sprawie zatwierdzenia dokumentu informacyjnego
krajowego funduszu przejmującego jest wszczynane w dniu otrzymania przez
Komisję od właściwych organów państwa macierzystego zagranicznego funduszu
przejmowanego, przetłumaczonych na język polski:
1) wniosku zagranicznego funduszu przejmowanego o udzielenie przez właściwe
organy państwa macierzystego zgody na połączenie z krajowym funduszem
przejmującym;
2) dokumentu informacyjnego zagranicznego funduszu przejmowanego
i dokumentu informacyjnego krajowego funduszu przejmującego;
3) planu połączenia;
4) oświadczeń złożonych przez depozytariusza krajowego funduszu przejmującego
i depozytariusza zagranicznego funduszu przejmowanego, że po zweryfikowaniu
przez każdego z nich warunków połączenia, depozytariusz stwierdza, że
planowane połączenie funduszy jest zgodne z przepisami prawa i statutem
funduszu, dla którego pełni on funkcję depozytariusza.
3. W terminie 15 dni roboczych od dnia otrzymania wszystkich dokumentów,
o których mowa w ust. 2, Komisja może zażądać od funduszu przejmującego zmiany
lub rozszerzenia informacji zawartych w dokumencie informacyjnym, mając na celu
zapewnienie należytej ochrony interesów uczestników krajowego funduszu
przejmującego, w tym w szczególności zapewnienie im dostępu do informacji
pozwalających należycie ocenić skutki planowanego połączenia.
4. Komisja w terminie 20 dni roboczych od dnia otrzymania wszystkich
dokumentów, o których mowa w ust. 2, w drodze decyzji:
1) zatwierdza dokument informacyjny funduszu przejmującego albo
2) odmawia jego zatwierdzenia
– i informuje o swojej decyzji właściwe organy państwa macierzystego zagranicznego
funduszu przejmowanego.
5. W przypadku, o którym mowa w ust. 3, bieg terminu, o którym mowa
w ust. 4, rozpoczyna się w dniu następującym po dniu otrzymania przez Komisję
żądanych informacji.
6. Komisja może odmówić zatwierdzenia dokumentu informacyjnego krajowego
funduszu przejmującego w przypadku nieudzielenia przez ten fundusz odpowiedzi
zgodnie z żądaniem, o którym mowa w ust. 3, lub gdy poprawiony dokument
informacyjny nie spełnia wymogów określonych w ustawie.
7. Komisja informuje niezwłocznie właściwe organy państwa macierzystego
zagranicznego funduszu przejmowanego o przesłaniu do funduszu krajowego żądania,
o którym mowa w ust. 3.
8. Jeżeli w połączeniu bierze udział więcej niż jeden zagraniczny fundusz
przejmowany, Komisja informuje właściwe organy państwa macierzystego funduszu
zagranicznego, po otrzymaniu od tych organów dokumentów, o których mowa
w ust. 2, obejmujących dokument informacyjny funduszu przejmującego o tej samej
treści co dokument będący przedmiotem decyzji, o której mowa w ust. 4,
o zatwierdzeniu albo odmowie zatwierdzenia tego dokumentu.

Art. 208zr. Niezwłocznie po powzięciu informacji o uzyskaniu pierwszej ze
zgód właściwych organów państwa macierzystego zagranicznego funduszu
przejmowanego na połączenie, o planowanym połączeniu zawiadamia się
uczestników krajowego funduszu przejmującego, wysyłając zawiadomienie, o którym
mowa w art. 208o ust. 2.

Art. 208zs. 1. W przypadku połączenia transgranicznego przez przejęcie
funduszu zagranicznego, w którym zgodnie z planem połączenia bierze udział więcej
niż jeden fundusz przejmowany, dzień obliczenia stosunku wymiany dla kolejnego
funduszu przejmowanego nie może przypadać przed dniem wydania opinii przez firmę
audytorską, o której mowa w art. 208zt ust. 1.
2. W przypadku połączenia transgranicznego przez przejęcie funduszu
zagranicznego, gdy subfundusz przejmujący jest nowo tworzony, dla każdego
funduszu przejmowanego obowiązuje ten sam dzień obliczenia stosunku wymiany.

Art. 208zt. 1. Niezwłocznie po przydzieleniu uczestnikom funduszu
przejmowanego jednostek uczestnictwa funduszu przejmującego firma audytorska
badająca sprawozdania finansowe funduszu przejmującego albo funduszu
przejmowanego dokonuje badania i wydaje opinię w przedmiocie prawidłowości:
1) ostatecznej wyceny aktywów oraz
2) obliczenia stosunku wymiany.
2. Fundusz przejmujący oraz fundusz przejmowany będący funduszem
krajowym niezwłocznie publikują opinię, o której mowa w ust. 1, na stronach
internetowych wskazanych w statucie funduszu oraz udostępniają ją bezpłatnie swoim
uczestnikom. Fundusz przejmujący niezwłocznie przekazuje opinię Komisji.

Art. 208zu. 1. Dniem połączenia jest pierwszy dzień roboczy następujący po
dniu przydziału. Z tym dniem krajowy fundusz przejmujący, z zastrzeżeniem art. 205
ust. 2, wstępuje w prawa i obowiązki funduszu przejmowanego, w szczególności:
1) aktywa i zobowiązania funduszu przejmowanego stają się aktywami
i zobowiązaniami funduszu przejmującego;
2) wpis uczestników funduszu przejmowanego do rejestru uczestników funduszu
przejmującego wywołuje skutek prawny.
2. Niezwłocznie po dniu połączenia depozytariusz każdego funduszu
przejmowanego oraz inne podmioty przechowujące aktywa funduszu przejmowanego
wydają depozytariuszowi funduszu przejmującego rejestr aktywów i przechowywane
aktywa funduszu przejmowanego oraz dokumenty związane z wykonywaniem
obowiązków depozytariusza, chyba że przepisy prawa państwa macierzystego
funduszu przejmowanego stanowią inaczej, i informują o tym towarzystwo.

Art. 208zw. 1. Niezwłocznie po dniu połączenia towarzystwo będące organem
funduszu przejmowanego składa do sądu rejestrowego wniosek o wykreślenie tego
funduszu z rejestru funduszy inwestycyjnych.
2. Do wniosku, o którym mowa w ust. 1, towarzystwo załącza:
1) zgodę Komisji na połączenie transgraniczne przez przejęcie funduszu
zagranicznego;
2) opinię, o której mowa w art. 208zt ust. 1.
3. Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku
lub jego uzupełnienia.

Art. 208zy. Sprawozdanie finansowe krajowego funduszu przejmowanego
sporządza się na dzień poprzedzający dzień przydziału. Sprawozdanie publikowane
jest niezwłocznie na stronach internetowych wskazanych w statucie tego funduszu
i przekazywane Komisji.

Art. 208zz. 1. O ile nic innego nie wynika z przepisów niniejszego oddziału, do
połączenia transgranicznego przez utworzenie funduszu krajowego stosuje się
odpowiednio przepisy o połączeniu krajowym przez utworzenie funduszu krajowego
oraz przepisy o utworzeniu funduszu inwestycyjnego otwartego.
2. W odniesieniu do krajowego funduszu przejmowanego biorącego udział
w połączeniu, zgoda Komisji na połączenie funduszy, o której mowa w art. 208i ust. 1
pkt 2, oraz zgoda zgromadzenia uczestników, o której mowa w art. 208i ust. 1 pkt 4,
są udzielane na połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu krajowego.
3. Połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu krajowego wymaga
uzyskania zezwolenia Komisji na utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być
funduszem przejmującym, zgodnie z przepisami art. 22 i art. 23. Jeżeli w połączeniu
transgranicznym przez utworzenie funduszu krajowego bierze udział krajowy fundusz
przejmowany, zezwolenie to powinno być uzyskane przed uzyskaniem przez ten
fundusz zgody Komisji zgodnie z ust. 2. Plan połączenia sporządza się niezwłocznie
po uzyskaniu zezwolenia.

Art. 208zza. 1. W statucie funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem
przejmującym, załączanym do wniosku o wydanie zezwolenia na utworzenie
funduszu inwestycyjnego, wskazuje się, że fundusz powstanie na skutek połączenia
transgranicznego przez utworzenie funduszu krajowego.
2. Do funduszu przejmującego nie stosuje się przepisów art. 15 ust. 3 oraz
art. 26–30. Wpłaty do funduszu przejmującego są zbierane w drodze wniesienia
aktywów funduszy przejmowanych.
3. Towarzystwo informuje fundusz przejmowany o uzyskaniu zezwolenia na
utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym,
niezwłocznie po jego doręczeniu.

Art. 208zzb. 1. Zezwolenie na utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma
być funduszem przejmującym, wygasa, jeżeli w terminie 6 miesięcy od dnia jego
doręczenia, towarzystwo nie złoży wniosku o wpisanie tego funduszu do rejestru
funduszy inwestycyjnych w związku z połączeniem.
2. Zezwolenie nie wygasa zgodnie z ust. 1, jeżeli w terminie 3 miesięcy od dnia
powzięcia przez towarzystwo informacji o:
1) odmowie udzielenia zagranicznemu funduszowi przejmowanemu, bez którego
zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie do skutku, zgody na
połączenie przez właściwe organy jego państwa macierzystego,
2) odmowie udzielenia krajowemu funduszowi przejmowanemu, bez którego
zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie do skutku, zgody Komisji na
połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu krajowego,
3) braku zgody właściwego organu zagranicznego funduszu przejmowanego, bez
którego zgodnie z planem połączenia połączenie to nie dojdzie do skutku, jeżeli
zgoda taka jest wymagana przez prawo jego państwa macierzystego,
4) podjęciu przez zgromadzenie uczestników krajowego funduszu przejmowanego,
bez którego zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie do skutku,
uchwały o niewyrażeniu zgody na połączenie,
5) nieodbyciu się ważnego zgromadzenia uczestników krajowego funduszu
przejmowanego, bez którego zgodnie z planem połączenia połączenie nie dojdzie
do skutku, chyba że w terminie określonym w ust. 1 jest możliwe zwołanie
kolejnego zgromadzenia uczestników tego funduszu przejmowanego
– towarzystwo zmieni statut funduszu w zakresie, o którym mowa w art. 208zza
ust. 1, dokona w prospekcie informacyjnym funduszu zmian niezbędnych do
przeprowadzenia zapisów na jednostki uczestnictwa funduszu, przeprowadzi zapisy
na jednostki uczestnictwa, dokona ich przydziału oraz złoży wniosek o wpisanie
funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych. W takim przypadku art. 26 ust. 2 i 3,
art. 27–29 i art. 30 ust. 1 i 3 stosuje się odpowiednio.

Art. 208zzc. Plan połączenia zawiera dodatkowo:
1) wskazanie przepisów regulujących nabycie przez uczestników funduszy
przejmowanych jednostek uczestnictwa funduszu przejmującego;
2) wskazanie zasad przenoszenia aktywów funduszu przejmowanego do funduszu
przejmującego;
3) statut, prospekt informacyjny oraz kluczowe informacje dla inwestorów
funduszu przejmującego.

Art. 208zzd. 1. Połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu krajowego
dochodzi do skutku pod warunkiem uzyskania przez co najmniej:
1) dwa zagraniczne fundusze przejmowane zgody właściwych organów państwa
macierzystego zagranicznego funduszu przejmowanego na połączenie oraz,
jeżeli jest to wymagane przez prawo państwa macierzystego danego funduszu –
zgody właściwych organów tego funduszu na połączenie albo
2) jeden:
a) zagraniczny fundusz przejmowany zgody właściwych organów państwa
macierzystego zagranicznego funduszu przejmowanego na połączenie oraz,
jeżeli jest to wymagane przez prawo jego państwa macierzystego – zgody
właściwych organów tego funduszu na połączenie oraz
b) krajowy fundusz przejmowany zgody Komisji na połączenie transgraniczne
przez utworzenie funduszu krajowego oraz zgody zgromadzenia
uczestników na połączenie transgraniczne przez utworzenie funduszu
krajowego.
2. Plan połączenia może przewidywać, że do skuteczności połączenia wymagane
jest uzyskanie zgód, o których mowa w ust. 1 pkt 1, przez więcej niż dwa fundusze
zagraniczne lub zgód, o których mowa w ust. 1 pkt 2, przez więcej niż jeden fundusz
zagraniczny lub więcej niż jeden krajowy fundusz przejmowany.

Art. 208zze. 1. Fundusz przejmowany jest obowiązany niezwłocznie
poinformować towarzystwo, które uzyskało zezwolenie na utworzenie funduszu, który
ma być funduszem przejmującym, o tym, że:
1) właściwe organy funduszu przejmowanego wyraziły zgodę na połączenie albo
zgoda taka nie została udzielona – w przypadku zagranicznego funduszu
przejmowanego, jeżeli zgoda taka jest wymagana przez prawo państwa
macierzystego tego funduszu;
2) nie odbyło się ważne zgromadzenie uczestników funduszu przejmowanego albo
zgromadzenie to podjęło uchwałę o wyrażeniu zgody na połączenie albo
o niewyrażeniu takiej zgody – w przypadku funduszu przejmowanego będącego
funduszem krajowym.
2. Komisja informuje towarzystwo, które uzyskało zezwolenie na utworzenie
funduszu, który ma być funduszem przejmującym, o udzieleniu zagranicznemu
funduszowi przejmowanemu przez właściwe organy jego państwa macierzystego
zgody na połączenie albo o odmowie jej udzielenia oraz o udzieleniu krajowemu
funduszowi przejmowanemu zgody na połączenie transgraniczne przez utworzenie
funduszu krajowego albo odmowie jej udzielenia.

Art. 208zzf. 1. Niezwłocznie po dokonaniu przydziału firma audytorska
badająca sprawozdania finansowe funduszu przejmującego albo funduszu
przejmowanego dokonuje badania i wydaje opinię w przedmiocie prawidłowości:
1) ostatecznej wyceny aktywów oraz
2) obliczenia stosunku wymiany.
2. Towarzystwo, które uzyskało zezwolenie na utworzenie funduszu
inwestycyjnego, który ma być funduszem przejmującym, oraz fundusz przejmowany
będący funduszem krajowym niezwłocznie publikują opinię, o której mowa w ust. 1,
na stronach internetowych wskazanych w statutach funduszu. Fundusz przejmowany bezpłatnie udostępnia opinię swoim uczestnikom, a towarzystwo, które uzyskało zezwolenie na utworzenie funduszu inwestycyjnego, który ma być funduszem
przejmującym, niezwłocznie przekazuje ją Komisji.

Art. 208zzg. Niezwłocznie po dniu połączenia depozytariusz każdego funduszu
przejmowanego oraz inne podmioty przechowujące aktywa funduszu przejmowanego
wydają depozytariuszowi funduszu przejmującego rejestr aktywów i przechowywane
aktywa funduszu przejmowanego oraz dokumenty związane z wykonywaniem
obowiązków depozytariusza, chyba że przepisy prawa państwa macierzystego
funduszu przejmowanego stanowią inaczej, i informują o tym towarzystwo.

Art. 208zzh. Sprawozdanie finansowe krajowego funduszu przejmowanego
sporządza się na dzień poprzedzający dzień przydziału. Sprawozdanie publikowane
jest niezwłocznie na stronach internetowych wskazanych w statucie tego funduszu
i przekazywane Komisji.

Art. 208zzi. 1. Fundusze inwestycyjne zamknięte, o których mowa
w art. 15 ust. 1a, prowadzące działalność jako fundusze aktywów niepublicznych,
których organem jest to samo towarzystwo, mogą się ze sobą łączyć.
2. Połączenie, o którym mowa w ust. 1, następuje przez:
1) przeniesienie majątku funduszu przejmowanego do istniejącego funduszu
przejmującego oraz przydzielenie uczestnikom funduszu przejmowanego
certyfikatów inwestycyjnych funduszu przejmującego w zamian za certyfikaty
inwestycyjne funduszu przejmowanego;
2) utworzenie przez towarzystwo będące organem łączonych funduszy funduszu,
o którym mowa w art. 15 ust. 1a, prowadzącego działalność jako fundusz
aktywów niepublicznych, do którego wniesiony zostaje majątek dwóch lub
więcej funduszy przejmowanych w zamian za przydzielenie uczestnikom
funduszy przejmowanych certyfikatów inwestycyjnych nowo tworzonego
funduszu.
3. Przez fundusz przejmowany rozumie się fundusz, o którym mowa
w art. 15 ust. 1a, prowadzący działalność jako fundusz aktywów niepublicznych,
którego majątek jest wnoszony do innego istniejącego lub do nowo tworzonego funduszu, w zamian za przydzielenie uczestnikom tego funduszu certyfikatów inwestycyjnych funduszu, do którego jest wnoszony ten majątek.
4. Przez fundusz przejmujący rozumie się istniejący lub nowo tworzony fundusz,
o którym mowa w art. 15 ust. 1a, prowadzący działalność jako fundusz aktywów
niepublicznych, do którego wnoszony jest majątek:
1) funduszu przejmowanego – w przypadku, o którym mowa w ust. 2 pkt 1;
2) dwóch lub więcej funduszy przejmowanych – w przypadku, o którym mowa
w ust. 2 pkt 2.
5. W połączeniu, o którym mowa w ust. 1, nie mogą brać udziału subfundusze
wydzielone w funduszach, o których mowa w art. 15 ust. 1a, prowadzących
działalność jako fundusz aktywów niepublicznych, ani fundusze z wydzielonymi
subfunduszami.
6. Połączenie, o którym mowa w ust. 1, wymaga sporządzenia planu połączenia.
7. Połączenie, o którym mowa w ust. 1, może nastąpić wyłącznie za uprzednio
wyrażoną zgodą w formie uchwały zgromadzenia inwestorów:
1) w przypadku, o którym mowa w ust. 2 pkt 1 – w funduszu przejmowanym
i funduszu przejmującym;
2) w przypadku, o którym mowa w ust. 2 pkt 2 – w funduszu przejmowanym.
8. Zgoda, o której mowa w ust. 7, jest udzielana, jeżeli głosy za połączeniem
oddali uczestnicy reprezentujący łącznie co najmniej 2/3 ogólnej liczby certyfikatów
inwestycyjnych danego funduszu.

Art. 208zzj. 1. Plan połączenia sporządzają i podpisują:
1) fundusz przejmowany i fundusz przejmujący – w przypadku połączenia,
o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1;
2) fundusze przejmowane i towarzystwo, w imieniu funduszu przejmującego –
w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2.
2. Plan połączenia zawiera:
1) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1 – wskazanie
funduszu przejmowanego i funduszu przejmującego;
2) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2 – wskazanie
funduszy przejmowanych;
3) wskazanie przyczyn i celu połączenia funduszy;
4) analizę skutków połączenia dla możliwości prowadzenia przez fundusz
przejmujący działalności zgodnie z przepisami ustawy i statutu oraz dla uczestników wszystkich funduszy biorących udział w połączeniu, w tym możliwości realizacji uprawnień uczestników wynikających z ustawy lub statutu funduszu;
5) wskazanie metod i zasad dokonywania wyceny aktywów oraz ustalania wartości
aktywów netto funduszy;
6) wskazanie:
a) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1 –
metody obliczenia stosunku liczby certyfikatów inwestycyjnych, które
zostaną przydzielone uczestnikowi w funduszu przejmującym, w stosunku
do liczby certyfikatów inwestycyjnych posiadanych przez uczestnika
w funduszu przejmowanym,
b) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2 –
początkowej wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny funduszu
przejmującego;
7) wskazanie planowanego terminu połączenia.
3. Plan połączenia podlega badaniu przez biegłego rewidenta w zakresie
poprawności i rzetelności.

Art. 208zzk. 1. Nie później niż na 90 dni przed planowanym terminem
połączenia towarzystwo:
1) zawiadamia, na papierze lub innym trwałym nośniku informacji, uczestników
funduszu przejmowanego, a w przypadku połączenia, o którym mowa
w art. 208zzi ust. 2 pkt 1, także uczestników funduszu przejmującego,
o planowanym połączeniu;
2) udostępnia uczestnikom funduszy biorących udział w połączeniu zbadany przez
biegłego rewidenta plan połączenia oraz:
a) statuty funduszy biorących udział w połączeniu – w przypadku, o którym
mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1,
b) statuty funduszy przejmowanych oraz projekt statutu funduszu
przejmującego – w przypadku, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2,
c) ostatnie zbadane przez biegłego rewidenta sprawozdanie finansowe
funduszy;
3) zwołuje zgromadzenie inwestorów funduszu przejmowanego, a w przypadku
połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1, także zgromadzenie inwestorów funduszu przejmującego, w celu uzyskania zgody zgromadzenia inwestorów na połączenie.
2. Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, jest wysyłane wraz
z zawiadomieniem o zwołaniu zgromadzenia inwestorów w sposób określony dla
zawiadomienia o zwołaniu zgromadzenia inwestorów.
3. Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, zawiera:
1) wskazanie dnia, do którego uczestnicy funduszu przejmowanego, a w przypadku
połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1, także uczestnicy funduszu
przejmującego, mają prawo zażądać wykupu certyfikatów inwestycyjnych
funduszu, o ile statut funduszu przewiduje wykup certyfikatów inwestycyjnych;
2) wskazanie dnia przydziału certyfikatów inwestycyjnych funduszu
przejmującego.
4. W przypadku wykupu, o którym mowa w ust. 3 pkt 1:
1) nie stosuje się warunków wykupywania certyfikatów inwestycyjnych,
określonych w statucie funduszu;
2) nie pobiera się opłat manipulacyjnych.
5. Wykup certyfikatów inwestycyjnych, o którym mowa w ust. 3 pkt 1,
następuje w dniu wyceny, o którym mowa w art. 208zzm ust. 3.
6. Dzień, o którym mowa w ust. 3 pkt 1, do którego uczestnicy mają prawo żądać
wykupu certyfikatów inwestycyjnych, należy wyznaczyć nie wcześniej niż 14. dnia
po zgromadzeniu inwestorów, o którym mowa w art. 208zzi ust. 7, i nie później niż
w dniu poprzedzającym dzień wyceny, o którym mowa w art. 208zzm ust. 3.
7. Jeżeli statut funduszu, o którym mowa w art. 15 ust. 1a, prowadzącego
działalność jako fundusz aktywów niepublicznych, nie przewiduje działania
zgromadzenia inwestorów, towarzystwo jest obowiązane do dokonania zmiany statutu
funduszu w zakresie dotyczącym wprowadzenia zgromadzenia inwestorów w celu
wyrażenia zgody na połączenie funduszy.
8. Zgromadzenie inwestorów odbywa się nie wcześniej niż 60 dni przed
planowanym terminem połączenia.
9. Niezwłocznie po podjęciu przez zgromadzenie inwestorów uchwały
o wyrażeniu zgody na połączenie towarzystwo zgłasza do sądu rejestrowego
planowane połączenie funduszy w celu wpisania do rejestru wzmianki o takiej
uchwale. Zgłoszenie zawiera zaprotokołowaną przez notariusza uchwałę
zgromadzenia inwestorów o wyrażeniu zgody na połączenie.
10. Dniem połączenia jest:
1) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1 – dzień
wykreślenia funduszu przejmowanego z rejestru funduszy inwestycyjnych;
2) w przypadku połączenia, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2 – dzień
wpisania funduszu przejmującego do rejestru funduszy inwestycyjnych.
11. Po dniu połączenia:
1) niedopuszczalne jest stwierdzenie nieważności uchwały zgromadzenia
inwestorów o wyrażeniu zgody na połączenie;
2) postępowanie w przedmiocie zaskarżenia uchwały zgromadzenia inwestorów
o wyrażeniu zgody na połączenie umarza się.

Art. 208zzl. 1. W przypadku gdy statut funduszu biorącego udział w połączeniu
przewiduje wypłatę dochodów funduszu lub przychodów ze zbycia lokat funduszu,
wypłata może nastąpić nie później niż w dniu poprzedzającym dzień wyceny,
o którym mowa w art. 208zzm ust. 3.
2. Od dnia wyceny, o którym mowa w art. 208zzm ust. 3, do dnia połączenia
fundusze biorące udział w połączeniu nie emitują certyfikatów inwestycyjnych ani nie
przeprowadzają wykupów certyfikatów.

Art. 208zzm. 1. Przed połączeniem funduszy, o których mowa w art. 15 ust. 1a,
prowadzących działalność jako fundusze aktywów niepublicznych towarzystwo
obowiązane jest uzyskać oświadczenie biegłego rewidenta o prawidłowości wyceny
aktywów i ustaleniu stosunku liczby certyfikatów inwestycyjnych, które zostaną
przydzielone uczestnikowi w funduszu przejmującym, w stosunku do liczby
certyfikatów inwestycyjnych posiadanych przez uczestnika w funduszu
przejmowanym.
2. Oświadczenie, o którym mowa w ust. 1, niezwłocznie udostępniane jest
uczestnikom funduszy biorących udział w połączeniu.
3. Do ustalenia stosunku certyfikatów inwestycyjnych w funduszu
przejmującym do certyfikatów inwestycyjnych w funduszu przejmowanym stosuje się
wycenę aktywów dokonaną w funduszu przejmującym i funduszu przejmowanym na
30 dni przed planowanym terminem połączenia.

Art. 208zzn. 1. Od dnia przydziału, o którym mowa w art. 208zzk ust. 3 pkt 2,
wartość aktywów netto funduszu przejmującego oraz wartość aktywów netto przypadającą na certyfikat inwestycyjny funduszu przejmującego ustala się z uwzględnieniem aktywów i zobowiązań funduszu przejmowanego.
2. Przy dokonywaniu przydziału, o którym mowa w ust. 1, nie pobiera się opłat
manipulacyjnych.
3. W przypadku gdy przydzielona uczestnikowi liczba certyfikatów nie byłaby
liczbą całkowitą, fundusz przejmujący zwraca uczestnikowi w środkach pieniężnych
kwotę wynikającą z iloczynu nadwyżki ponad całkowitą liczbę certyfikatów oraz
wartości aktywów netto funduszu przypadających na certyfikat inwestycyjny. Zwrot
kwoty następuje w terminie 30 dni od dnia przydziału certyfikatów.

Art. 208zzo. W przypadku, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 1, fundusz
przejmujący, w terminie 12 miesięcy od dnia, o którym mowa w art. 208zzq lub
art. 208zzs, dostosuje stan swoich aktywów do wymagań określonych w ustawie
i statucie.

Art. 208zzp. 1. Towarzystwo składa do sądu wniosek o wykreślenie funduszu
przejmowanego z rejestru funduszy inwestycyjnych.
2. Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku
albo jego uzupełnienia.
3. Towarzystwo informuje Komisję o wykreśleniu funduszu przejmowanego
z rejestru funduszy inwestycyjnych.

Art. 208zzq. Z dniem wykreślenia funduszu przejmowanego z rejestru funduszy
inwestycyjnych:
1) fundusz przejmujący wstępuje w prawa i obowiązki funduszu przejmowanego;
2) wygasają zezwolenia i zgody udzielone funduszowi w związku z prowadzoną
działalnością.

Art. 208zzr. 1. W przypadku, o którym mowa w art. 208zzi ust. 2 pkt 2, stosuje
się odpowiednio przepisy o utworzeniu funduszu, o którym mowa w art. 15 ust. 1a.
2. Do funduszu przejmującego nie stosuje się przepisów art. 15 ust. 3 oraz
art. 26–30.
3. Wpłaty do funduszu inwestycyjnego przejmującego są zbierane w drodze
wniesienia aktywów funduszy przejmowanych.

Art. 208zzs. Depozytariusz funduszu przejmowanego oraz inne podmioty
przechowujące aktywa funduszu przejmowanego wydają depozytariuszowi funduszu
przejmującego rejestr aktywów i przechowywane aktywa funduszu przejmowanego oraz dokumenty związane z wykonywaniem obowiązków określonych w art. 72, niezwłocznie po dniu, o którym mowa w art. 208zzq.

Art. 208zzt. 1. Koszty związane z przygotowaniem i przeprowadzeniem
połączenia funduszy ponosi wyłącznie towarzystwo.
2. Towarzystwo ponosi odpowiedzialność wobec uczestników zarządzanego
przez siebie funduszu inwestycyjnego za szkodę wyrządzoną połączeniem funduszy.

Ustawa o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi art. 208

DODAJ